Finančný cyklus koncepcie a charakteristík spoločnosti

Aký je finančný cyklus spoločnosti?

On Finančný cyklus spoločnosti Je to neustály pohyb produktov alebo služieb, ktorý sa vykonáva, aby spoločnosť mohla naďalej prevádzkovať. Po dokončení cyklu sa začne znova. Zahŕňa nákup surovín, jeho konverziu na hotové výrobky, predaj, spis (ak zodpovedáte za účtovanie) a akvizíciu peňazí.

Preto je to časové obdobie, ktoré spoločnosť vyžaduje, aby vykonala svoju normálnu prevádzku (nákup, výroba, predaj a návratnosť peňazí). Finančný cyklus ponúka víziu prevádzkovej efektívnosti spoločnosti; Hľadá sa, že tento cyklus je čo najkratší, aby bol podnik efektívnejší a úspešný.

Každá spoločnosť má finančný cyklus

Kratší cyklus naznačuje, že spoločnosť môže rýchlo získať späť svoju investíciu a že má dosť efektívne na splnenie svojich povinností. Ak je finančný cyklus dlhý, naznačuje to, že pre spoločnosť je potrebných viac času na nákup inventára hotovosti.

Charakteristiky finančného cyklu

Hlavné charakteristiky finančného cyklu spoločnosti sú:

• Finančný cyklus spoločnosti naznačuje, koľko dní je potrebných na kúpu potrebných materiálov na výrobu a predaj tovaru alebo služieb, vyberanie hotovosti tohto predaja, zaplatenie dodávateľom a opätovné vymáhanie hotovosti. Je užitočné odhadnúť výšku prevádzkového kapitálu, ktorý spoločnosť bude potrebovať na udržanie alebo rozvoj svojej činnosti.
• Finančný cyklus hľadá maximálne zníženie investícií do zásob a účtov bez toho, aby to zahŕňa stratu predaja za to, že nemá zásoby materiálov alebo neposkytujú financovanie.
• Rozhodnutia o riadení alebo rokovania s obchodnými partnermi ovplyvňujú finančný cyklus spoločnosti.
• Spoločnosť s krátkym finančným cyklom si vyžaduje menej efektívne na udržanie svojej činnosti; Mohol by som rásť dokonca predávať s malými maržami. 
• Ak má spoločnosť dlhý finančný cyklus, dokonca aj vysoké marže môže vyžadovať zvýšenie ďalšieho financovania.
• Finančný cyklus sa určuje týmto spôsobom (trvajúc obdobie 12 mesiacov): Obdobie zásob + účty na príjem = finančný cyklus.

Môže vám slúžiť: neplatená rovnováha

Obdobie zásob

Obdobie inventára je počet dní, v ktorých zostane zásoby.

Obdobie zásob = priemerný inventár / náklady na tovar predaný za deň.

Priemerný inventár je súčet sumy v počiatočnom inventári roka (alebo uzavretia predchádzajúceho roka) plus inventár na konci roka, ktorý je k dispozícii v súvahe. Tento výsledok je vydelený 2.

Náklady na tovar predávaný denne sa získavajú vydelením celkových ročných nákladov na predanú tovaru, dostupnú vo výkaze ziskov a strát, medzi 365 (dni v roku).

Pohľadávky

Obdobie pohľadávok je trvanie dní na vyberanie hotovosti predaja inventára.

Účty X Coled = priemerné pohľadávky / predaj za deň

Priemerná pohľadávka je sumou výšky účtov, ktoré boli pôvodne účtované z roka plus pohľadávky na konci roka. Tento výsledok je vydelený 2.

Predaj za deň sa určuje vydelením celkového predaja, ktorý je k dispozícii vo výkaze ročného zisku zisku, medzi 365.

Finančný cyklus a čistý finančný cyklus

Čistý finančný cyklus alebo hotovostný cyklus naznačuje, koľko času spoločnosť vyžaduje, aby vyzdvihla hotovosť predaja zásob.

Čistý finančný cyklus = finančný cyklus - Platené účty Obdobie

Kde:

Obdobie splatných účtov = Priemerné účty splatné / náklady na tovar predávaný denne.

Priemerné splatné účty je suma sumy účtov, ktoré sa majú spočiatku platiť plus účty splatné na konci roka. Tento výsledok je vydelený 2. Náklady na tovar predávaný denne sa určujú rovnako ako v období inventára.

Môže vám slúžiť: Misia a vízia

Nasledujúci obrázok ilustruje finančný cyklus spoločnosti:

Krátkodobý finančný cyklus

Krátkodobý finančný cyklus predstavuje tok fondov alebo prevádzkovú výrobu fondov (pracovný kapitál). Trvanie tohto cyklu súvisí s požadovaným množstvom zdrojov na vykonanie operácie.

Prvky, ktoré tvoria tento cyklus (získanie surovín, ich konverzia na hotové výrobky, ich predaj a zber) predstavujú súčasné aktívum a súčasné záväzky, ktoré sú súčasťou prevádzkového kapitálu.

Súčasný koncept sa vzťahuje na čas, v ktorom spoločnosť vykonáva svoje normálne operácie v termínoch definovaných ako komerčný.

Pracovný kapitál je investícia spoločnosti do súčasných aktív (efektívne, obchodovateľné hodnoty, pohľadávky a zásoby).

Čistý prevádzkový kapitál je definovaný ako súčasné aktíva okrem súčasných záväzkov, tieto najnovšie bankové pôžičky, platiace účty a akumulované dane, ktoré sa hromadia dane.

Za predpokladu, že aktíva presahujú pasíva, spoločnosť bude mať čistý prevádzkový kapitál. To meria schopnosť spoločnosti pokračovať v bežnom rozvoji jej činnosti v nasledujúcich dvanástich mesiacoch.

Ukazovatele

Ukazovatele poskytované krátkodobým finančným cyklom sú likvidita a solventnosť. Likvidita predstavuje kvalitu aktív, ktoré sa okamžite premenia na hotovosť.

Solventnosť spoločnosti je jej finančná schopnosť dodržiavať povinnosti, ktoré v krátkodobom horizonte vypršajú, a zdroje, ktorým musí čeliť týmto povinnostiam.

Dlhodobý finančný cyklus

Dlhodobý finančný cyklus zahŕňa pevné a trvalé investície na splnenie obchodných cieľov, ako aj aktíva existujúce vo výsledkoch obdobia a dlhodobých pôžičiek.

Môže vám slúžiť: nepretržitý rast: koncept, charakteristiky a príklady

Trvalé investície, ako sú nehnuteľnosti, strojové zariadenia, vybavenie a iný dlhodobý tovar, sa postupne podieľajú na krátkodobom finančnom cykle prostredníctvom ich odpisov a amortizácie. Dlhodobý finančný cyklus teda pomáha krátkodobému finančnému cyklu zvyšovať pracovný kapitál.

Trvanie dlhodobého finančného cyklu je čas, ktorý spoločnosť potrebuje na vymáhanie tejto investície.

Ukazovatele

Medzi ukazovateľmi poskytované dlhodobým finančným cyklom je zadlženie a ziskovosť investícií.

Keď hovoríme o finančnom cykle, vždy sa budeme odvolávať na čas, v ktorom hotovostné toky cez spoločnosť, ako sú peňažné výstupy a peňažné lístky.

To znamená, že je čas, aby sa peniaze stali hotovosťou, po tom, čo prešli prevádzkovými činnosťami spoločnosti (krátkodobý finančný cyklus) a/alebo prešiel investičnými alebo finančnými činnosťami (finančný cyklus (dlhodobý finančný cyklus).

Odkazy

1. Boston Commercial Services Pty Ltd. (2017). Čo je „finančný cyklus“ a ako to ovplyvňuje vaše podnikanie? Zobraté z: BOSTANCOMMERCIAL SLUŽBY.com.Au.
2. Steven Bragg (2017). Prevádzkový cyklus firmy. Účtovníctvo. Prevzaté z: účtovníckych.com.
3. CFI - Inštitút spoločnosti Corporate Finance (2018). Prevádzkový cyklus. Zobraté z: CorporateFinanceInstitute.com.
4. Magi Marquez (2015). Dôležitosť výpočtu finančného cyklu v spoločnostiach. Účtovník spočítal. Prevzatý: účtovník.com.
5. Investopedia (2018). Prevádzkové pomery výkonnosti: Prevádzkový cyklus. Zobraté z: Investopedia.com